在美東時(shí)間周三，華爾街知名投資機(jī)構(gòu)Piper Sandler開(kāi)始關(guān)注今年以來(lái)漲幅遠(yuǎn)超英偉達(dá)的“AI超級(jí)大牛股”——即移動(dòng)廣告營(yíng)銷(xiāo)與移動(dòng)應(yīng)用技術(shù)開(kāi)發(fā)公司AppLovin(APP.US)，并表示即使AppLovin股價(jià)屢創(chuàng)新高，該公司的股票價(jià)格“仍有顯著的上漲空間”。該投資機(jī)構(gòu)予以AppLovin高達(dá)400美元的目標(biāo)價(jià)。截至周三美股收盤(pán)，AppLovin股價(jià)上漲1.25%至325.22美元，盤(pán)中創(chuàng)下342.507美元的歷史新高。

據(jù)了解，AppLovin今年以來(lái)股價(jià)漲幅高達(dá)驚人的700%，遠(yuǎn)超處于人工智能狂熱浪潮最核心地位的芯片巨頭英偉達(dá)(NVDA.US)接近200%的漲幅。這家在全球游戲行業(yè)以及移動(dòng)廣告行業(yè)頗有名氣的廣告營(yíng)銷(xiāo)巨頭AppLovin，以驚人的漲幅“破圈”成為全球投資者心目中的“AI超級(jí)大牛股”，也正是AppLovin在全球股市掀起圍繞AI應(yīng)用的投資狂潮，推動(dòng)日韓、歐洲以及港A股票市場(chǎng)的AI應(yīng)用端領(lǐng)軍者們股價(jià)在近期大幅飆升。

隨著覆蓋人工智能硬件基礎(chǔ)設(shè)施以及AI大模型方面的AI算力資源與應(yīng)用軟件端部署逐漸成型，AppLovin開(kāi)始為全球企業(yè)提供基于人工智能技術(shù)的“AI+廣告營(yíng)銷(xiāo)方案”，涵蓋包括用戶(hù)觸達(dá)、流量變現(xiàn)、廣告創(chuàng)意設(shè)計(jì)、營(yíng)銷(xiāo)數(shù)據(jù)檢測(cè)等功能的廣告營(yíng)銷(xiāo)生態(tài)。11月7日，AppLovin發(fā)布的三季報(bào)大超市場(chǎng)預(yù)期，其單季營(yíng)收約為11.98億美元，同比增長(zhǎng)39%;凈利潤(rùn)則高達(dá)4.34億美元，同比猛增300%。

據(jù)悉，利用AI廣告軟件方案，AppLovin能夠在海量廣告拍賣(mài)之間，出色完成供應(yīng)和需求的高效匹配。該公司重磅推出AI廣告引擎模型AXON 2.0，并基于此研發(fā)了智能廣告軟件方案，AppLovin同時(shí)面向廣告商和應(yīng)用程序開(kāi)發(fā)者(廣告發(fā)布商)提供“AI+廣告營(yíng)銷(xiāo)”服務(wù)。

聚焦于AI軟件的這些科技公司，近期在商業(yè)端變現(xiàn)能力上突飛猛進(jìn)，逐漸展露鋒芒，刺激了市場(chǎng)的“FOMO情緒”，疊加四季度企業(yè)支出旺季來(lái)臨，許多大型公司客戶(hù)正在準(zhǔn)備提供給AI軟件應(yīng)用程序較高額度的預(yù)算，這一系列催化劑推升了AI軟件板塊的短線(xiàn)炒作行情。

AI不再是噱頭！AI軟件大概率將是人工智能的最核心創(chuàng)收路徑

根據(jù)一項(xiàng)對(duì) 800 名大型企業(yè)商業(yè)領(lǐng)袖的調(diào)查，過(guò)去一年來(lái)，生成人工智能的應(yīng)用已迅速滲透到企業(yè)的各類(lèi)日常經(jīng)營(yíng)工作中，從信息技術(shù)擴(kuò)展到人力資源等領(lǐng)域，AI不再是簡(jiǎn)單的炒作噱頭。根據(jù)賓夕法尼亞大學(xué)沃頓商學(xué)院和營(yíng)銷(xiāo)咨詢(xún)公司 GBK Collective 的報(bào)告，約 72% 的企業(yè)決策者報(bào)告稱(chēng)，他們每周至少使用一次生成式人工智能，這一數(shù)字高于調(diào)查第一年 2023 年的 37% 。

報(bào)告發(fā)現(xiàn)，企業(yè)已經(jīng)超越了最初對(duì)生成式人工智能的炒作和驚訝，轉(zhuǎn)向了更實(shí)際的應(yīng)用。被引用最多的用途包括文檔和提案的撰寫(xiě)和編輯，占總受訪(fǎng)者的64%，其次是數(shù)據(jù)分析和分析，占62%。超過(guò)一半的決策者提到的其他功能包括客戶(hù)服務(wù)和支持，欺詐檢測(cè)和預(yù)防，以及財(cái)務(wù)預(yù)測(cè)和規(guī)劃。

根據(jù)知名研究機(jī)構(gòu)IDC《全球人工智能和生成人工智能支出指南》的一項(xiàng)最新預(yù)測(cè)，該機(jī)構(gòu)預(yù)計(jì)到 2028 年，全球人工智能 (AI)相關(guān)的支出(重點(diǎn)包括人工智能支持的應(yīng)用程序、AI 芯片等人工智能基礎(chǔ)設(shè)施以及相關(guān)的 IT 和商業(yè)服務(wù))較當(dāng)前將至少翻番，預(yù)計(jì)將達(dá)到約 6320 億美元。人工智能，特別是生成人工智能(GenAI)快速融入各種終端設(shè)備與產(chǎn)品，IDC預(yù)計(jì)全球人工智能支出將在2024-2028年的預(yù)測(cè)期內(nèi)實(shí)現(xiàn)29.0%的復(fù)合年增長(zhǎng)率(CAGR)。

IDC指出，軟件或應(yīng)用程序?qū)⑹亲畲笠?guī)模的人工智能技術(shù)支出類(lèi)別，在大多數(shù)預(yù)測(cè)中占整個(gè)人工智能市場(chǎng)的一半以上。IDC預(yù)計(jì)人工智能軟件的五年期(2024-2028)復(fù)合年增長(zhǎng)率將達(dá)到33.9%。

股價(jià)屢創(chuàng)新高的AppLovin，強(qiáng)勁漲勢(shì)或許還未停止

包括Piper Sandler在內(nèi)的許多投資機(jī)構(gòu)仍看好AI軟件領(lǐng)軍者們直至年底的股價(jià)表現(xiàn)，來(lái)自Evercore lSl的分析團(tuán)隊(duì)稱(chēng)，雖然短期內(nèi)AI軟件股存在一定程度超買(mǎi)，可能需要消化一些大選后情緒性層面的漲勢(shì)，但該行業(yè)仍具有投資吸引力，年底前料難以出現(xiàn)顯著回調(diào)。

“在人工智能推動(dòng)的加速發(fā)展之后，AppLovin股價(jià)已經(jīng)得到了適當(dāng)?shù)闹匦略u(píng)估，但我們?nèi)哉J(rèn)為股價(jià)有上漲空間。”P(pán)iper Sandler分析師詹姆斯·卡拉漢在給客戶(hù)的一份最新報(bào)告中寫(xiě)道。卡拉漢對(duì)AppLovin的股票評(píng)級(jí)為“增持”，對(duì)于該股的12個(gè)月內(nèi)目標(biāo)價(jià)則定為400美元。他表示，該公司的人工智能技術(shù)推動(dòng)了廣告營(yíng)銷(xiāo)業(yè)務(wù)的營(yíng)收規(guī)模瘋狂增長(zhǎng)，“廣告營(yíng)銷(xiāo)增長(zhǎng)遠(yuǎn)高于市場(chǎng)水平，并且每分鐘級(jí)別的貨幣化空間還有進(jìn)一步提升的空間?！?/p>

此外，該公司的規(guī)模令人印象深刻，因?yàn)樗鼡碛写蠹s14億日活躍用戶(hù)與 MAX mediation進(jìn)行深度交互，這一數(shù)字可與Facebook母公司Meta Platforms(META.US)相媲美?？ɡ瓭h表示，隨著該公司剛剛進(jìn)入全球電子商務(wù)營(yíng)銷(xiāo)領(lǐng)域(一些華爾街機(jī)構(gòu)尚未對(duì)此進(jìn)行測(cè)算)，該股相對(duì)于同行而言值得更高的溢價(jià)。